渤海租赁：非公开发行a股股票募集资金使用的可行性分析报告-和记娱乐手机

渤海租赁股份有限公司



非公开发行 a 股股票募集资金使用的可行性分析报告







一、本次非公开发行募集资金的使用计划



本次非公开发行股票拟募集资金总额（含发行费用）不超过 160 亿元，扣除

发行费用后的募集资金用于以下项目：



募集资金投资金额

序号 项目名称

（亿元）

1 增资 hkac 开展飞机租赁业务 80

2 增资天津渤海开展租赁业务33.93

3 偿还所欠 gscii 债务 26.07

偿还所欠 seaco srl 债务并增资 seaco srl 开

4 20

展集装箱租赁业务

合计 160



渤海租赁为控股型公司，母公司无具体业务。本次非公开发行募集资金使用

的具体途径为：第一项和第三项募投项目将由母公司以相应金额的募集资金对天

津渤海增资，由天津渤海实施该募投项目；第二项募投项目将由母公司直接实施；

第四项募投项目将由母公司以相应金额的募集资金对天津渤海增资，天津渤海以

相应金额的募集资金对香港渤海增资，香港渤海以相应金额的募集资金对 gsc

增资，由 gsc 实施该募投项目。



若本次非公开发行实际募集资金净额少于上述项目拟投入募集资金总额，募

集资金不足部分由公司以自有资金或通过其他融资方式解决。本次发行募集资金

到位之前，公司将根据项目进度的实际情况以自筹资金先行投入，并在募集资金

到位之后以募集资金置换自筹资金。



二、本次募集资金投资项目的必要性和可行性分析



（一）增资 hkac 开展飞机租赁业务

1、和记娱乐手机的概况



中文名称： 香港航空租赁有限公司

英文名称： hong kong aviation company limited

公司类型： 有限公司

注册号： 1039805

注册地址： 香港中环皇后大道中 99 号中环中心 65 层 6511-13

室

注册资本： 23.63 亿港币

实收资本： 23.63 亿港币

注册日期： 2006 年 4 月 22 日

主要办公地址： 香港中环皇后大道中 99 号中环中心 65 层 6511-13

室

主要经营业务： 飞机租赁



2、股权控制关系



hkac 的股权控制关系如下图所示：









3、业务发展情况



hkac 主要从事飞机租赁业务，截至 2014 年 12 月 31 日，hkac 共拥有及

管理 71 架飞机，分别出租给分布于 14 个国家的 18 家航空公司，出租的机型大

部分为国际上最受航空公司欢迎的机型 a320 和 b737 系列飞机，主要出租给国

际上著名的航空公司，例如阿联酋航空、澳大利亚航空等。hkac 在致力于发展

飞机租赁业务的同时也在大力开展与飞机租赁有关的投资咨询服务，为其他租赁

公司、航空公司提供飞机的买卖、出租、转租、转售以及市场分析、风险管理和

业务咨询等服务。



4、财务状况



（1）合并资产负债表



单位：千元



项目2014 年 2013 年 2012 年2011 年

9 月 30 日 12 月 31 日 12 月 31 日 12 月 31 日

总资产 12,572,34112,474,237 11,335,978 8,606,355

总负债8,971,2329,093,610 8,254,089 6,737,909

所有者权益3,601,1083,380,627 3,081,889 1,868,446

归属于母公司的所有者权益3,568,8443,354,743 3,064,177 1,860,921





（2）合并利润表



单位：千元



项目 2014 年 1-9 月 2013 年度 2012 年度 2011 年度

营业收入956,3081,273,1601,025,108 994,137

营业利润190,243 281,236 178,207 170,362

利润总额232,417 292,273 178,053 167,761

净利润221,41