中信证券指出，近期全球gpts的定制化新应用正在海量铺开，同时基于ai的便携式智能终端设备也在相继推出。ai快速发展的产业趋势正在不断加强，料将带来巨大且持续的ai基础设施扩容需求，光模块作为其必不可少的网络设备将长期高确定性受益。我们认为ai产业的持续高速发展，一方面为头部光模块厂商业绩的环比增长与进一步超预期奠定基础，另一方面也在逐渐消除对于行业未来长期发展不确定的担忧。我们认为光模块板块未来有望实现业绩超预期 估值修复的戴维斯双击，推荐光模块龙头公司。同时ai智能硬件的陆续推出，预计也将为物联网模组带来新的爆款场景。