【复盘】高标表现强势 连板晋级率居高不下-和记娱乐手机

市场全天探底回升，创业板指领跌。沪深两市全天成交额1.85万亿，较上个交易日缩量2155亿。盘面上，华为概念股再度爆发，鸿蒙方向领涨，润和软件、常山北明、南天信息、天融信等涨停。消费电子概念股维持强势，格林精密、华映科技、欧菲光、福日电子等多股涨停。低空经济概念股再度拉升，建新股份、万丰奥威、上工申贝、中信海直等多股涨停。mini led概念股震荡走强，tcl科技、万润科技、沃格光电、冠捷科技等涨停。st板块逆势活跃，st东时、st百利、st恒久、*st景峰等30余股涨停。下跌方面，芯片股展开调整，中芯国际等多股跌超5%。整体上个股跌多涨少，全市场超2900只个股下跌。板块方面，智谱ai、st板块、消费电子、mini led等板块涨幅居前，白酒、医疗器械、电池、半导体等板块跌幅居前。截至收盘，沪指跌0.58%，深成指跌0.12%，创业板指跌1.18%。

板块方面

并购重组相关个股继续强势，华立股份、华东重机、城地香江等高位人气标的纷纷反包涨停，国中水务、上海电气、泰禾智能、电投产融、松发股份、远达环保等继续涨停。该方向依旧是资金博弈的主战场，无论是明牌个股还是预期标的都表现出极强的韧性。

以飞行汽车为首的低空经济概念再度爆发，板块核心万丰奥威早盘快速拉升封板，高位的上工申贝、宗申动力、中化岩土等继续涨停，光洋股份、建新股份、中信海直、四川九洲等个股纷纷涨停。消息面上，小鹏汇天飞行汽车智造基地正式动工，将用于生产分体式飞行汽车“陆地航母”的飞行体部分，规划年产能1万台。其中，首期占地面积约18万平方米，规划布局复材、连接、涂装、总装四大生产车间及附属设施。

德邦证券指出，低空经济作为新质生产力代表有望取得专项债支持，在政策、资金以及产业发展协同下，低空经济或将进入快速发展区间。根据赛迪顾问，2023年受到民用无人机产业高速发展的影响，中国当年低空经济规模达到5059.5亿元，同比增长33.8%；随着低空经济活动的日益增多，低空基础设施投资拉动成效逐步显现，赛迪顾问乐观预计2026年我国低空经济规模有望突破万亿元，成为中国经济新的增长点。

以华为mate70为首的消费电子板块继续加强，华映科技、爱施德、深康佳a、欧菲光、格林精密、联创光电等十余股涨停。消息面上，据供应链消息，华为mate 70系列零部件9月份已经开始供货，初期备货量比mate 60系列多了至少三分之一。

银河电子在研报中表示，未来手机市场的增长主要受两个因素推动：1）折叠屏：随着折叠屏手机的市场接受度逐渐打开，机身轻薄度、性能不断提升，折叠屏手机的市场渗透将向更广域传递。目前，除苹果外的头部手机厂商均已入局折叠屏。2）ai 手机：ai手机的主要特征包括实时性、准确性和处理效率，能够通过自我学习提升用户体验，成为自在交互、智能随心、专属陪伴、安全可信的个人化助理。整体而言，折叠屏和ai的双轮驱动或将引爆手机的换机潮，重点留意产业链中技术布局相关企业。

个股方面

昨日连板的59股中（剔除st股），今天有41股继续晋级，晋级率近70%。昨日炸板的81股中，今天又40股收涨，其中18股反包涨停，市场对连板股给出了极大的容错率。双成药业目前处于高位横盘状态，并没有扩大亏钱效应，昨日尾盘炸板的华立科技、华东重机、城地香江、川润股份等高位人气股纷纷反包涨停。

昨日尾盘短线情绪出现较大的分歧，但是目前市场处于流动性泛滥的状态，人气股不断拔高度，市场承接能力也是极强。指数和情绪的背离相当严重，后续或需要继续提防高位股的分歧，该类个股的反包修复力度应该会逐步降低，谨防人气标的后续进入缩容阶段。

后市分析

在反转逻辑的大框架下，需要关注的是这轮行情它走多长，而不是要看短期有多高。围绕着反转逻辑，资本市场和资产负债表以及中国经济要形成一种良性的正面循环，需要更长久的行情，而不是短期暴利。但是中国经济的好转不是一蹴而就的，所以，行情震荡向上，才能走得更远。并且，本轮上涨或将由多个阶段性的“快涨、大波动”的震荡市构成，底部逐步抬升、拾级而上。中国经济运行中的问题化解需要时间，所以行情向上难免有颠簸，阶段性快涨之后的大波动大分化，其实是等一等股市和经济的良性互动，有助于行情走得更远。

市场要闻聚焦

1、2024年国家医保药品目录调整现场谈判竞价结束

今天上午，2024年国家医保药品目录调整现场谈判竞价结束。从27日开始，25名医保谈判专家分为5组，对162种药品进行谈判和竞价。谈判药品中包括糖尿病、高血压、抗感染等老百姓常用药，也有肿瘤药物、罕见病药物等。现场谈判和竞价最终结果将另行公布。

2、中证a500指数基金规模近900亿 本周或能触达千亿门槛

20只中证a500场外指数产品发行如火如荼，基金规模与日俱增。截至昨日最新数据显示，10只中证a500etf最新规模达到540亿；正在发行的场外基金超过350亿，这意味着，跟踪中证a500指数的基金合计规模达到890亿。业内预测，按照当前的增长速度，最快本周之内该指数基金规模可达千亿。